近兩年，中央著力推動(dòng)金融服務(wù)“三農(nóng)”，通過政策支持和市場(chǎng)推動(dòng)，農(nóng)機(jī)金融迅速發(fā)展。這其中，貸款業(yè)務(wù)成了農(nóng)機(jī)合作社等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體解決資金問題的出路。過去，農(nóng)機(jī)合作社貸款方面的問題討論主要從實(shí)際工作層面展開。從學(xué)術(shù)研究層面討論農(nóng)機(jī)合作社貸款遇到的問題及解決途徑。

　　農(nóng)業(yè)部南京農(nóng)機(jī)化研究所副研究員張宗毅及其團(tuán)隊(duì)，在兩年的時(shí)間里通過電話、郵件、實(shí)地調(diào)研等手段，對(duì)研究所農(nóng)機(jī)化發(fā)展研究中心的100個(gè)固定觀察合作社進(jìn)行數(shù)據(jù)采集，有效樣本98個(gè)，本文根據(jù)樣本數(shù)據(jù)就農(nóng)機(jī)合作社這一新型主體在金融需求方面的特征、金融獲取障礙、金融供給有效性等方面展開論述，并提出針對(duì)性的解決措施與建議。

　　農(nóng)民數(shù)量大，高度分散，經(jīng)營(yíng)規(guī)模小；農(nóng)業(yè)生產(chǎn)季節(jié)性強(qiáng)，周期長(zhǎng)，受自然環(huán)境影響大；農(nóng)民收入水平遠(yuǎn)低于城市，缺乏合格的抵押品；農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)相對(duì)落后，交通通訊條件差，信用環(huán)境欠佳等因素，決定了對(duì)農(nóng)民的信貸服務(wù)往往具有高成本、低收益和高風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，這與銀行放貸要求可持續(xù)商業(yè)化運(yùn)作之間存在較大矛盾。

　　融資需求強(qiáng)烈卻為啥難獲得

　　農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社的經(jīng)營(yíng)規(guī)模較大(見表1)，流動(dòng)資金需求量大；同時(shí)資金用途多樣化，不僅局限于農(nóng)機(jī)購(gòu)置；目前合作社主要資金來源于自身積累與國(guó)家補(bǔ)貼，農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社資本規(guī)模大多在100萬元以上，經(jīng)營(yíng)流轉(zhuǎn)耕地規(guī)模大多在1000畝以上，年度毛收入也大多超過100萬元，因此對(duì)流動(dòng)資金需求量較大。銀行貸款占比較小。

　　農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社的融資需求較強(qiáng)烈，期望主要融資渠道為網(wǎng)點(diǎn)較多的農(nóng)村信用社，中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行等政策性銀行亦是期望渠道之一，同時(shí)期望獲得融資規(guī)模大多超過100萬元，調(diào)研樣本中，89.01%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社有貸款需求(見圖2)，過半農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社希望通過農(nóng)村信用社獲得貸款，79.80%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社希望采取信用貸款擔(dān)保方式，83.91%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社希望還款期限在1年以上，91.20%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社希望貸款利率在7%以下。

　　但目前農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社融資可獲得性差，與期望存在較大距離。半數(shù)合作社認(rèn)為很難獲得貸款(圖3)，55.10%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社從未獲得過貸款(圖4)，僅有12.24%的合作社獲得貸款資金超過100萬，獲得貸款的主要渠道是農(nóng)村信用社，政策性銀行發(fā)揮作用不大，65.85%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社實(shí)際獲得貸款利率高于7%，90.48%的農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社實(shí)際獲得貸款還款期限低于1年，這些都與農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社的期望差距較大。

　　通過分析可知，合作社抵押貸款和保證貸款存在較多障礙。當(dāng)前農(nóng)村金融市場(chǎng)面臨著農(nóng)戶“貸款難”與金融機(jī)構(gòu)“難貸款”的雙重困擾，而農(nóng)戶有效擔(dān)保物匱乏、擔(dān)保物范圍狹窄、擔(dān)保方式滯后是限制農(nóng)村正規(guī)金融結(jié)構(gòu)供給的重要原因。

　　一般地來說，理想的抵押品要具有以下五個(gè)基本特征，可以被占用；很容易變現(xiàn)；失去抵押物可以讓借款人感覺遭受損失；合約期間抵押物易于保存且保值的，不會(huì)損壞或貶值；抵押后給借款人帶來交易成本，且成本與貸款額度直接相關(guān)。然而，農(nóng)民擁有的土地承包權(quán)、宅基地使用權(quán)、農(nóng)機(jī)具、農(nóng)產(chǎn)品等資產(chǎn)難以符合這些特征，有些法律限制這些資產(chǎn)作為抵押品，有些缺乏完備的處置市場(chǎng)，難以處置、變現(xiàn)，特別是動(dòng)植物資產(chǎn)，容易損壞、貶值。

　　具體來說，《中華人民共和國(guó)物權(quán)法》中明確規(guī)定，土地所有權(quán)、耕地、宅基地、自留地、自留山等集體所有的土地使用權(quán)均禁止抵押，雖然2014年發(fā)布的中央一號(hào)文件中提到：“允許承包土地的經(jīng)營(yíng)權(quán)向金融機(jī)構(gòu)抵押融資，2015年、2016年一號(hào)文件均提到”穩(wěn)妥有序推進(jìn)農(nóng)村承包土地的經(jīng)營(yíng)權(quán)和農(nóng)民住房財(cái)產(chǎn)權(quán)抵押貸款試點(diǎn)“，同時(shí)2016年3月中國(guó)人民銀行發(fā)布了《農(nóng)村承包土地的經(jīng)營(yíng)權(quán)抵押貸款試點(diǎn)暫行辦法》和《農(nóng)民住房財(cái)產(chǎn)權(quán)抵押貸款試點(diǎn)暫行辦法》，但土地承包權(quán)和住房財(cái)產(chǎn)權(quán)的抵押仍然困難重重。比如，很多農(nóng)民手里根本沒有房屋所有權(quán)及宅基地使用權(quán)登記證，很多地方這項(xiàng)工作是停止的，承包權(quán)確權(quán)登記證也沒有全覆蓋。沒有登記證就沒有法律依據(jù)，根本無法抵押。另外，《中華人民共和國(guó)土地管理法》中規(guī)定，農(nóng)民一戶只能擁有一處宅基地，也即是說本村甚至其他村的農(nóng)民不能合法購(gòu)買其他村民的房產(chǎn)，在又不允許城鎮(zhèn)人口購(gòu)買農(nóng)村住宅的背景下，抵押過后如果出現(xiàn)農(nóng)戶違約，房產(chǎn)拍賣將無人購(gòu)買。

　　另一方面，農(nóng)機(jī)具作為動(dòng)產(chǎn)，缺乏類似汽車一樣的機(jī)動(dòng)車登記證，抵押缺乏法律憑據(jù)，同時(shí)農(nóng)機(jī)具的二手交易市場(chǎng)不成熟，難以變現(xiàn)。農(nóng)產(chǎn)品容易變現(xiàn)，但若進(jìn)行質(zhì)押，保存成本較高，且容易損壞、貶值。

　　誰能來做擔(dān)保？

　　擔(dān)保是獲得貸款的關(guān)鍵因素，信用擔(dān)保作為連接信貸農(nóng)戶與金融機(jī)構(gòu)的介質(zhì)，是傳導(dǎo)信貸需求、識(shí)別身份信息、評(píng)估信貸風(fēng)險(xiǎn)、建立信貸關(guān)系的重要條件，對(duì)于有效緩解農(nóng)村金融市場(chǎng)供求矛盾具有關(guān)鍵性意義。在信息不對(duì)稱的情況下，對(duì)放貸金融機(jī)構(gòu)而言，擔(dān)保品可以保證在出現(xiàn)貸款不能被償還時(shí)，通過變賣抵押品回收或部分回收貸款，減少風(fēng)險(xiǎn)損失；對(duì)借款者而言，提供抵押品可以激勵(lì)其履約、還款，減輕道德風(fēng)險(xiǎn)問題。能否提供擔(dān)保品也是金融機(jī)構(gòu)篩選客戶的一個(gè)手段。因而，金融機(jī)構(gòu)要求借款者提供擔(dān)保品，以實(shí)現(xiàn)貸款風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移、分擔(dān)和補(bǔ)償。

　　另一方面，目前農(nóng)戶聯(lián)保雖然有通過農(nóng)戶互相監(jiān)督解決難以評(píng)價(jià)客戶信用狀況和道德風(fēng)險(xiǎn)問題、通過農(nóng)戶聯(lián)保小組共擔(dān)還款連帶責(zé)任來防范信貸風(fēng)險(xiǎn)問題等優(yōu)勢(shì)，但是仍然存在缺陷。第一，聯(lián)保小組的組建還存在一定的困難。自愿組建聯(lián)保小組的農(nóng)戶需要相互了解和信任，這樣才能相互為對(duì)方債務(wù)承擔(dān)以自家的資產(chǎn)為責(zé)任財(cái)產(chǎn)的無限連帶責(zé)任。所以家庭經(jīng)濟(jì)條件相對(duì)較好的農(nóng)戶才能自愿組成聯(lián)保小組。滿足上述條件之外，還需要在同一區(qū)域集齊有相同需求的5—10戶才能組成聯(lián)保小組，使得小組的自發(fā)組建比較困難。第二，農(nóng)戶聯(lián)保貸款的手續(xù)繁雜。首先申請(qǐng)農(nóng)戶聯(lián)保貸款，要由同區(qū)域的有共同信貸需求的農(nóng)戶先自發(fā)組成聯(lián)保小組，小組成員簽署聯(lián)保協(xié)議，分別填寫借款申請(qǐng)表，經(jīng)信貸機(jī)構(gòu)**長(zhǎng)為一周時(shí)間的審查同意后，簽訂借款合同。然后在借款期內(nèi)，聯(lián)保小組需要對(duì)各成員貸款的正常使用和歸還負(fù)責(zé)。聯(lián)保小組成員需要在貸款時(shí)，按借款額的1%設(shè)立小組互助金和在放款的金融機(jī)構(gòu)存入一定數(shù)量的活期存款，活期存款和小組互助金作為本小組成員的還款保證；聯(lián)保小組組長(zhǎng)需要協(xié)助農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)管理貸款，經(jīng)常召開小組會(huì)議，及時(shí)了解借款人的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況和貸款使用情況；當(dāng)小組成員不能按期歸還貸款本息時(shí)，由聯(lián)保小組代為還款。第三，聯(lián)保小組履行義務(wù)方面存在問題，會(huì)導(dǎo)致貸款風(fēng)險(xiǎn)。聯(lián)保小組成員投資生產(chǎn)的項(xiàng)目不同，資金需要量有多有少，資金需求的時(shí)間也不一致，就會(huì)產(chǎn)生小額度資金需求者不愿意對(duì)大額度資金需求者擔(dān)保，遠(yuǎn)期資金需求者不愿為近期資金需求者擔(dān)保。如果小組成員差異較大，或是組建時(shí)對(duì)聯(lián)保的認(rèn)識(shí)不清，也會(huì)在某個(gè)成員違約時(shí)，無人擔(dān)當(dāng)償還貸款的義務(wù)，更有甚者小組中會(huì)出現(xiàn)其他組員也不還款的多米諾效應(yīng)。

　　農(nóng)戶聯(lián)保貸款制度在實(shí)際運(yùn)行當(dāng)中效果不甚理想，主要原因是在聯(lián)保小組的形成、借貸雙方重復(fù)博弈機(jī)制的形成、信用社對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的甄別與控制、法律能否有效發(fā)揮懲罰作用等前提條件在當(dāng)前農(nóng)村金融市場(chǎng)中并不能夠得到滿足，加之農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)本身就存在較大風(fēng)險(xiǎn)，正是由于這些因素的存在才導(dǎo)致農(nóng)戶聯(lián)保貸款難以發(fā)揮應(yīng)有作用。

　　此外，擔(dān)保人還可以是有經(jīng)濟(jì)實(shí)力或社會(huì)地位的自然人，以及農(nóng)資經(jīng)銷商、農(nóng)產(chǎn)品收購(gòu)商和擔(dān)保公司等法人。這些主體是目前保證貸款中**主要的擔(dān)保主體，但存在有資金需求的農(nóng)戶不一定能認(rèn)識(shí)有經(jīng)濟(jì)實(shí)力或社會(huì)地位的自然人(銀行一般要求公務(wù)員或事業(yè)單位工作人員)，同時(shí)擔(dān)保公司又存在收取費(fèi)用較高、增加融資成本的問題，這些問題限制了保證貸款的進(jìn)一步發(fā)展。

　　除了前述缺乏抵質(zhì)押物、聯(lián)保貸款制度設(shè)計(jì)缺陷、第三方擔(dān)保自然人缺乏和專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)收費(fèi)高等原因?qū)е罗r(nóng)戶貸款難以外，銀行在涉及到貸前評(píng)估、貸中決策、貸款條件控制設(shè)計(jì)、貸后監(jiān)督及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警等領(lǐng)域的信貸管理技術(shù)落后，也是農(nóng)戶難以獲得貸款的重要原因之一。

　　政策建議：四抓手著力解決問題

　　筆者結(jié)合以上分析，提出以下政策建議：

　　擴(kuò)大抵質(zhì)押擔(dān)保范圍。合作社這類新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中融資難的**關(guān)鍵問題是缺乏有效的抵質(zhì)押擔(dān)保物，因此國(guó)家在法律上需要進(jìn)一步突破，在管制用途的前提下，讓土地、耕地、宅基地、自留地、自留地不動(dòng)產(chǎn)成為合法的抵押物，釋放農(nóng)民資產(chǎn)存量；同時(shí)，應(yīng)盡快推廣土地承包經(jīng)營(yíng)權(quán)、宅基地及附著房產(chǎn)使用權(quán)、林權(quán)等權(quán)利抵質(zhì)押擔(dān)保，建立相關(guān)權(quán)利流轉(zhuǎn)市場(chǎng)，以盤活現(xiàn)有資產(chǎn)，擴(kuò)大新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體的融資能力。

　　創(chuàng)新金融產(chǎn)品。推廣微貸技術(shù)，鼓勵(lì)銀行盡量采用不需要抵押物的聯(lián)保、購(gòu)機(jī)補(bǔ)貼收益權(quán)質(zhì)押擔(dān)保、信用擔(dān)保等單一或者組合模式，開展信貸業(yè)務(wù)。同時(shí)，鼓勵(lì)社會(huì)資本針對(duì)價(jià)值較高、市場(chǎng)保有量不足的農(nóng)機(jī)產(chǎn)品大量開展融資租賃業(yè)務(wù)。目前融資租賃業(yè)務(wù)在農(nóng)機(jī)購(gòu)置上有大量探索，部分農(nóng)機(jī)生產(chǎn)企業(yè)、中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行下屬企業(yè)農(nóng)銀金融租賃有限公司、以經(jīng)營(yíng)P2P信用借款服務(wù)平臺(tái)和小額借貸而知名的宜信公司均在這一領(lǐng)域展開了業(yè)務(wù)，特別是宜信公司取得了一定程度上的成功。發(fā)揮業(yè)務(wù)部門在構(gòu)建農(nóng)村信用體系中的作用。農(nóng)戶信用評(píng)級(jí)對(duì)農(nóng)戶借貸行為的改變有顯著正向影響，獲得信用評(píng)級(jí)的農(nóng)戶在需要貸款時(shí)會(huì)傾向于向正規(guī)金融機(jī)構(gòu)貸款，浙江農(nóng)委對(duì)農(nóng)業(yè)專業(yè)合作社展開的信用評(píng)級(jí)和江蘇省農(nóng)機(jī)局對(duì)農(nóng)機(jī)專業(yè)合作社展開的星級(jí)評(píng)定都證明了這一結(jié)論。農(nóng)機(jī)部門及農(nóng)業(yè)部門對(duì)大戶、專業(yè)合作社等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體的經(jīng)營(yíng)規(guī)模情況、農(nóng)機(jī)裝備擁有狀況、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況等信息掌握得相對(duì)全面，因此應(yīng)通過主動(dòng)參與指標(biāo)設(shè)計(jì)、共享補(bǔ)貼和監(jiān)理信息、開展相關(guān)專業(yè)合作社信用評(píng)級(jí)等手段，在完善農(nóng)村信用信息征集體系中應(yīng)發(fā)揮應(yīng)有的作用。

　　加大財(cái)政扶持力度。各級(jí)部門應(yīng)加大針對(duì)合作社等規(guī)模經(jīng)營(yíng)主體的金融財(cái)政扶持力度，通過組建風(fēng)險(xiǎn)基金、適當(dāng)貼息等手段，推動(dòng)解決合作社融資問題。